Pech für Sissi und Toni: Auch Arkas landet auf der Insel, auf die sich die beiden Schiffbrüchigen gerettet haben. Der Graf nimmt sie gefangen. Wieder einmal stellt er Sissi vor die Wahl: Ihre Freiheit gegen Schloss Possenhofen! Während er Sissi in einer alten Ruinenstadt versteckt, kann Toni entkommen. Inzwischen macht sich Franz auf die Suche nach seiner Sissi und stößt auf ein U-Boot mit Zottorniks Spionen. Als diese von Sissis Verschwinden erfahren, wittern die bislang erfolglosen Männer ihre Chance und schicken eine Brieftaube mit einer verhängnisvollen Nachricht los.
Eindelijk ziet het ernaar uit dat Sophia een vredesverdrag met Andrassy gaat tekenen. Maar Morgasz, die niets van Sophia's plan weet, probeert Andrassy te bevrijden en de prinsen te wreken; hij denkt nog steeds dat ze gesneuveld zijn. Hij stuurt er een boodschapper op uit om de vrijlating van Andrassy te eisen, onder het dreigement dat Helena anders zal worden gedood. Het tekenen van het verdrag wordt uitgesteld om Sissi en haar gezelschap de tijd te geven om Morgasz te vinden, de situatie uit te leggen en Zottornick te arresteren. Dan, eindelijk, wordt het verdrag getekend. En net op het moment dat het bevel voor zijn vrijlating binnenkomt, ontsnapt Max - en Arkas met hem.
