Panowie z Małopolski i Wielkopolski debatują w Koszycach nad tym, kto ma przejąć polską koronę. Melsztyńscy i ich zwolennicy forsują kandydaturę Marii Andegaweńskiej, zaś Wielkopolanie widzą na tronie księcia mazowieckiego Siemowita. Na miejscu zjawia się Ludwik, który oczekuje złożenia przysięgi, że królem zostanie jego córka. Kiejstut podpisuje pokój z Krzyżakami. Jagiełło postanawia zawrzeć tajny pakt z wielkim mistrzem Zollnerem i komturem Konradem Wallenrodem. Elżbieta postanawia wyjechać do swojej wnuczki Jadwigi. Mała potrzebuje spokoju, miłości i opieki, których nie zawsze może jej dać matka, Elżbieta Bośniaczka.